V nepředvídatelném světě burz a investic může být rozhodujícím faktorem pro osud akciového trhu akcie, která naposledy zaznamenala pozoruhodný pohyb na začátku února. Tato konkrétní akcie patří společnosti Meta Platforms (META) a předpokládá se, že její chování v nadcházejících měsících výrazně ovlivní dynamiku indexu S&P 500.
Od 2. února, kdy společnost META vyskočila po zisku na nová historická maxima, byla její výkonnost poněkud nevýrazná a následující dva měsíce nevykazovala žádnou výraznější aktivitu. Po dosažení nových maxim byl v dubnu ve výkonnosti akcie pozorován gap vyvolaný ziskem. Poté následoval efekt rallye, který v červenci umístil akcie na další zcela nové mezní maximum. Bohužel od té doby akcie vykázaly pokles.
Z technického obchodního hlediska lze výkonnost společnosti META od února charakterizovat “obdélníkovým vzorem”. Tento vzorec vystihuje nepřetržitou fázi obchodování v určitém pásmu. Obdélníková formace, kterou META vykazuje, je v tomto případě neobvykle masivní a mohla by vyústit ve dva různé potenciální výsledky: mohla by se proměnit buď v pokračování, nebo v obratový vzor. Podobně jakákoli trávicí fáze na akciovém trhu běžně vede k pokračování nebo zvratu základního trendu.
Navzdory letmým pokusům o proražení a prolomení v průběhu posledního půl roku nebyly akcie META schopny zajistit žádné silné pokračování. Proto se předpovídání budoucích pohybů zdá být předčasné, dokud akcie nevykáže jasný směrový pohyb. Přesto se nakonec výrazný pohyb očekává. META měla od července do prosince 2023 předobraz v obchodní cestě, která skončila jasným průrazem. Směr příštího průrazu, respektive mimořádně velkého pohybu, ke kterému pravděpodobně dojde, by mohl významně určit směr vývoje indexu S&P 500.
V rámci fondu XLC Communication Services ETF má nejvýznamnější váhu akcie META, která ovládá 22 %. Dalšími významnými složkami XLC jsou dvě třídy akcií společnosti Alphabet, konkrétně GOOGL a GOOG, které tvoří dalších 21 %. Přesto je vyrovnanost XLC s META v průběhu let mnohem zřetelnější. Příklad – akcie META dosáhly vrcholu v září 2021, což je vrchol, který XLC těsně následuje. Podobně META dosáhla dna na začátku roku 2023, přičemž XLC tento vzorec brzy kopíroval.
Pozoruhodné je také vyrovnání akcií META a XLC na indexu S&P 500. Naopak technologický ETF XLK, přestože má v portfoliu S&P významnější váhu, se v roce 2024 příliš neodchýlil od vzorců XLC ani META.
Zdá se, že index S&P 500 je v současné době zachráněn před potenciálními neúspěchy alternativami, přičemž četné akcie specifické pro technologie klesají více než index S&P 500. Mezi sektory, které poskytují tento bezpečnostní polštář, patří nemovitosti, veřejné služby, spotřební zboží a zdravotnictví. Mezitím META stojí 7 % od svého zenitu, nicméně zatím neprorazila žádnou významnou oblast podpory ani nezahájila žádný medvědí vzorec.
Schopnost META udržet si současnou pozici by mohla prospět indexu S&P 500 a zabránit dalšímu poklesu. META vykazuje slibné signály a ve srovnání s XLC a ostatními akciemi MAG 7 vykazuje relativní sílu od 16. července 2024, kdy index S&P 500 zaznamenal své poslední svítání na historickém zavíracím maximu. Vzhledem k tomu, pokud trh brzy obnoví svou růstovou trajektorii, mohla by být META jednou z prvních, kdo dosáhne nových vrcholů.
