Evropské akcie v pondělí začínaly opatrně, zatímco futures na Wall Street se potýkaly s problémy, protože obchodníci zůstali v napětí, protože jednání o dluhovém stropu USA se po zablokování minulý týden přiblížila kritickému okamžiku.
Americký prezident Joe Biden a republikánský předseda Sněmovny reprezentantů Kevin McCarthy se sejdou k jednání o dluhovém stropu v pondělí, necelé dva týdny před konečným termínem 1. června, po kterém ministerstvo financí očekává, že federální vláda bude mít problémy se splácením svých dluhů.
Nezvýšení dluhového stropu by vyvolalo platební neschopnost, což by pravděpodobně vyvolalo chaos na finančních trzích a prudký nárůst úrokových sazeb.
Světový index MSCI All-World v průběhu dne vzrostl o 0,12 %, zatímco evropský index STOXX 600 <.STOXX > klesl o 0,03 %. Londýnský index FTSE 100 si připsal 0,19 %.
Futures na americké akciové indexy podobně vykreslovaly smíšený obrázek, přičemž futures na S&P 500 klesly o 0,15 %, zatímco futures na Nasdaq vzrostly o 0,03 %.
„Domníváme se, že problémy s dluhovým stropem v USA zůstanou poměrně krátkodobé. Určitě tam (existují) rizika větší finanční volatility,“ řekl hlavní ekonom HSBC pro Asii Frederic Neumann na pondělním webináři.
„Pokud by se to protáhlo více, než se očekávalo, pak by to pravděpodobně oslabilo růst v USA … ale v tuto chvíli to není náš základní scénář, protože si myslíme, že se najde řešení buď těsně před termínem, nebo těsně po termínu.“
Evropské akcie rozšířily část zisků svých asijských protějšků, které rostly díky rallye akcií regionálních čipů poté, co Čína v neděli zakázala americké firmě Micron prodávat paměťové čipy klíčovým domácím průmyslovým odvětvím kvůli obavám o bezpečnost.
Zákaz pomohl akciím konkurentů společnosti Micron v Číně i jinde, které pravděpodobně budou těžit z toho, že pevninské firmy hledají paměťové produkty z jiných zdrojů.
Náladu na trhu však určovala nervozita z jednání o dluhovém stropu v USA.
„V umění brinkmanshipu je cítit, že k dosažení dohody musíme vidět větší volatilitu trhu,“ řekl Chris Weston, vedoucí výzkumu ve společnosti Pepperstone.
Jonathan Pingle, hlavní ekonom UBS pro Spojené státy, považuje japonský jen a zlato za měny, které mají nejlepší předpoklady profitovat z platební neschopnosti USA.
„Pouze jednoměsíční patová situace po datu X pravděpodobně způsobí natolik prudké zpřísnění podmínek financování, že to způsobí silnou rally dolaru,“ řekl Pingle.
V pátek trhy rozkolísaly zprávy, že jednání o dluhovém stropu se dostala do slepé uličky, i když předseda Federálního rezervního systému Jerome Powell uvedl, že vzhledem k přísnějším úvěrovým podmínkám způsobeným bankovní krizí by americké úrokové sazby nemusely růst tak výrazně.
Futures počítají s téměř 90% pravděpodobností, že Fed na svém příštím zasedání v červnu ponechá sazby beze změny a do konce roku je sníží celkem o téměř 50 bazických bodů.
To srazilo dolar z dvouměsíčního maxima vůči koši hlavních partnerů, ačkoli index našel určitou podporu v nabídkách bezpečných přístavů a naposledy byl o 0,15 % výše na úrovni 103,19.
Mezitím akcie regionálních amerických bank v pátek klesly, protože ministryně financí Janet Yellenová údajně varovala, že po sérii bankovních úpadků může být nutné provést další fúze.
V Asii Čína v pondělí ponechala své klíčové úvěrové sazby beze změny, i když ekonomické oživení zklamalo. Obchodníci také zpracovávají důsledky přístupu skupiny sedmi zemí k Číně a dodavatelským řetězcům, který byl na nedělním summitu skupiny označen jako „odbourávání rizik, nikoliv oddělování“.
Peking si předvolal japonského velvyslance, aby zaregistroval protesty proti „humbuku kolem otázek souvisejících s Čínou“ na summitu.
Ve středu Fed zveřejní zápis ze svého květnového zasedání, zatímco v pátek budou zveřejněny údaje o inflaci výdajů na osobní spotřebu v USA.
Na trhu státních dluhopisů způsobily obavy ohledně dluhového stropu velké deformace na krátkém konci výnosové křivky, protože investoři se vyhýbají směnkám, které jsou splatné v době, kdy státní pokladně hrozí nedostatek finančních prostředků.
Výnos jednoměsíční pokladniční poukázky v pondělí vyskočil o 15 bazických bodů na 5,6677 %.
Dvouleté výnosy naposledy činily 4,2429 %, čímž se vzdálily od nedávného dvouměsíčního maxima, zatímco výnosy desetiletých dluhopisů rovněž poklesly na 3,6574 %.
Ceny ropy zaznamenaly pokles. Futures na americkou ropu klesly o 1,2 % na 70,68 USD za barel, zatímco futures na ropu Brent podobně klesly o více než 1 % na 74,77 USD za barel.
Ceny zlata se v podstatě nezměnily a činily 1 974,60 USD za unci.
