Globální technologické prostředí se vyvíjí rychlým tempem a významným katalyzátorem této transformace je rozvíjející se oblast umělé inteligence (AI). Technologické společnosti po celém světě využívají rozmachu AI a nadále stimulují vývoj nesčetných produktů a služeb v této oblasti. Klíčovým prvkem této expanze je růst a zvyšující se poptávka po datových centrech AI – výkonných výpočetních domech, které spravují a provozují pracovní zátěže AI.
Datová centra hrají v ekosystému AI rozhodující roli, protože nabízejí obrovské množství výpočetního výkonu potřebného pro množství úloh AI. S tím, jak se tato datová centra množí a zvětšují, se však problémem stává výsledný odvod tepla. Tyto rostoucí teploty si vyžádaly nárůst poptávky po chladicích systémech pro datová centra.
“Rozšiřování umělé inteligence činí rozptyl tepla atraktivním. Domníváme se, že poptávka po kapalinovém chlazení pro datová centra s umělou inteligencí by se měla udržet po dobu následujících 5 až 10 let, a to díky neustálému opakování čipů s umělou inteligencí a rostoucím požadavkům na odvod tepla,” uvedla společnost Jefferies ve zprávě zveřejněné v minulém týdnu. Tato poznámka znamená, že instalace chladicích služeb se ukázaly jako přínosné pro zlepšení energetické účinnosti, a tím i nákladové efektivity datových center.
Odhad vypočítaný společností Jefferies odhalil, že díky této nákladové efektivitě se celkový adresný trh s kapalinovým chlazením zvýší z 997 milionů dolarů v roce 2023 na ohromujících 27,8 miliardy dolarů do roku 2030. Tato expanze představuje složenou roční míru růstu (CAGR) ve výši 61 %.
Je však důležité poznamenat, že rozvoj služeb kapalinového chlazení v Číně “zaostává”, jak uvádí společnost Jefferies. I přes toto zpoždění však firma očekává, že v letošním a příštím roce přinesou zvýšený rozvoj dva významné faktory. Prvním akcelerátorem je přísnější požadavek na efektivitu využití energie, který zavedla čínská vláda. Druhým pak předpokládané více než zdvojnásobení kapacity grafických procesorů čínského titána v oblasti digitálních komunikací, společnosti Huawei, v letech 2025 a 2026. Kromě toho by k této rostoucí poptávce mělo dále přispět oživení kapitálových výdajů poskytovatelů cloudových řešení v Číně.
Kombinace těchto faktorů by nevyhnutelně způsobila, že celkový adresovatelný trh s řešeními pro chlazení datových center by v letech 2023 až 2030 zaznamenal 13% růst CAGR. Z toho se očekává, že kapalinové chlazení dosáhne ve stejném období 66% CAGR.
Vzhledem k těmto příznivým trendům společnost Jefferies jmenovala tři globální akcie s nákupním ratingem, které jsou připraveny těžit z rostoucí poptávky po chladicích řešeních v oblasti datových center.
V čele seznamu stojí společnost Schneider Electric, přičemž Jefferies očekává, že tato francouzská firma bude “největším příjemcem” poptávky stimulované umělou inteligencí nebo sektorem datových center. “Vzhledem k jejímu komplexnímu portfoliu, které těží z poptávky po všech druzích produktů v tomto prostoru, si myslíme, že by podnikání společnosti Schneider v oblasti datových center mělo z těchto úrovní jednoznačně růst,” komentovala Jefferies.
Další společností je Envicool Technology, která očekává významný příspěvek ve výši jedné třetiny svých prodejů chlazení datových center z jihovýchodní Asie. Jefferies firmě předpovídá výrazný 56% růst zisku na akcii, což je nárůst oproti dříve předpokládaným 42 %.
A konečně Megmeet Electrical, jeden ze čtyř kvalifikovaných dodavatelů napájecích jednotek pro servery technologického giganta Nvidia. Jefferies vyjádřila očekávání, že čínská firma obdrží objednávky PSU pro servery Nvidia do konce roku 2024 a zahájí dodávky v roce 2025. V dlouhodobém horizontu by prodej PSU pro servery AI mohl firmě potenciálně vynést 2 miliardy jüanů (2,8 milionu USD).
Vzhledem k tomu, že technologické společnosti nadále využívají boom umělé inteligence, následný nárůst počtu datových center s umělou inteligencí a odpovídajících chladicích systémů vrhá světlo na obrovské tržní příležitosti, které se v této oblasti vyskytují. Vzhledem k tomu, že se společnosti orientují v problémech a využívají příležitosti, znamená to ohromující růst a potenciál ve světě AI a datových center.
