Futures na evropské akcie a asijské akcie zaznamenaly pokles, který je přičítán zlepšení ekonomických údajů v USA, což znejasnilo vyhlídky na budoucí snížení sazeb Federálního rezervního systému. Naopak japonský jen zaznamenal posílení poté, co Bank of Japan rozhodla o zachování své sazby.
Futures na evropský index Euro Stoxx 50 zaznamenaly pokles o 0,5 % a americké kontrakty se propadly. Dolar si však udržel stabilní úroveň, ale směřuje k nejlepšímu měsíčnímu výkonu od září 2022. V reakci na to eskalovaly dluhopisy.
Akcie v Japonsku, Austrálii a Jižní Koreji rovněž klesly, což stáhlo dolů akciový index regionu, který se připravuje na nejhorší měsíční výkonnost od srpna 2023. Akcie z pevninské Číny předvedly smíšenou výkonnost, zatímco ty v Hongkongu zaznamenaly růst, ovlivněný zprávou, podle níž měsíční údaje o čínském zpracovatelském průmyslu zaznamenaly první expanzivní údaj od dubna.
Rozhodnutí Bank of Japan (BOJ) ponechat své úrokové sazby beze změny je do značné míry způsobeno rostoucí nejistotou ohledně hospodářského výhledu Japonska a stability vlády po neutěšeném volebním výsledku vládnoucí koalice – jejím nejhorším výsledku od roku 2009. Toto rozhodnutí následně vedlo k posílení jenu, který klesl pod 153 za dolar.
Chisa Kobajaši, japonský akciový stratég společnosti UBS SuMi Trust Wealth Management, předpověděl budoucí zvýšení sazeb BOJ s ohledem na inflační prostředí v Japonsku. Při zdůraznění těchto očekávání uvedla: “Očekáváme, že BOJ příště zvýší sazby v prosinci a další zvýšení někdy v příštím roce”.
Asijské akcie se nevyvíjely stejně jako globální protějšky. Po zářijových působivých ziscích zaujali investoři opatrný postoj ovlivněný napjatým průběhem prezidentských voleb v USA a pokračující nejistotou ohledně dopadu nejnovějších politických stimulů v Číně. K pochmurné atmosféře přispívá i nedávný povolební propad japonských akcií, které mají v akciovém benchmarku regionu nejvýznamnější váhu.
Futures na americké akcie byly po zveřejnění výsledků hospodaření sníženy ztrátami technologických gigantů Microsoft Corp. a Meta Platforms Inc. Navzdory těmto neúspěchům se předpokládá, že akciový index MSCI pro všechny země zaznamená nejvýraznější měsíční nárůst od dubna.
Linda Lamová, vedoucí oddělení akciového poradenství pro severní Asii ve společnosti Union Bancaire Privée, předpovídá, že v listopadu dojde ke zvýšení volatility na světových akciových trzích. Americké prezidentské volby by podle ní mohly přinést změny, které se rozšíří na světovou politiku, měny i akciové trhy.
Došlo k nárůstu týdenní implikované volatility indexu Bloomberg Dollar Spot na nejvyšší hodnotu od prosince 2022, což znamená, že se obchodníci připravují na velké výkyvy měny vůči euru, jenu, čínskému jüanu a mexickému pesu. To zvýšilo náklady na opce chránící před takovými změnami.
Obchodníci snížili sázky na uvolnění politiky Fedu v reakci na údaje, které naznačují, že americká ekonomika zaznamenala ve třetím čtvrtletí silný růst, k němuž přispěly zvýšené nákupy domácností a výdaje na obranu. Současně ukazatel základní inflace vzrostl o 2,2 %, což je zhruba v souladu s cílem Fedu.
Možnost vítězství Donalda Trumpa v nadcházejících prezidentských volbách v USA vyvolala obavy z inflace.
Daniel Yoo, vedoucí oddělení alokace aktiv ve společnosti Yuanta Securities, uvedl v televizi Bloomberg: “To, kdo se stane prezidentem, mění perspektivu investičního cyklu.” Poukázal na možné dopady zvýšení cel a snížení korporátních daní pod Trumpovým vedením. “To pravděpodobně urychlí proces inflačního tlaku, a proto může být snižování úrokových sazeb prováděno pomalejším tempem nebo k němu vůbec nemusí dojít.”
Z dalších asijských zpráv bylo ve čtvrtek zastaveno obchodování na tchajwanské burze kvůli přicházejícímu tajfunu. Akcie společnosti Denso Corp. vykazovaly volatilitu po oznámení programu zpětného odkupu akcií v hodnotě 2,9 miliardy USD a zároveň společnost Toyota Industries Corp. oznámila, že prodá všechny své podíly v této společnosti.
Ceny ropy se oproti předchozí seanci mírně zvýšily, zatímco zlato po dosažení nového rekordu v předchozí seanci kleslo. Nadcházející hlasování a jeho nejistota poněkud snížily poptávku po drahém kovu.
