Asijské akciové trhy v úterý rostly, zatímco komentáře centrálních bank v Číně a Japonsku přerušily vzestup dolaru a daly obchodníkům oddech před údaji o inflaci v USA, které by mohly ovlivnit, kdy a zda vůbec Federální rezervní systém dále zvýší sazby.
Jen si v noci na dnešek připsal nejlepší den vůči dolaru za poslední dva měsíce poté, co guvernér Bank of Japan Kazuo Ueda uvedl, že tvůrci politiky by mohli mít do konce roku dostatek ekonomických informací, aby mohli rozhodnout, že krátkodobé sazby bude třeba zvýšit.
Jüan měl nejlepší den za posledních šest měsíců poté, co úřady slíbily korigovat jednosměrné pohyby a agentura Reuters oznámila, že centrální banka zesílila kontrolu nákupů dolarů.
Oba však zůstávají poblíž svých nejslabších úrovní v tomto roce a při obchodování v zámoří byl jüan na 7,3016 za dolar a jen byl naposledy na 146,68 za dolar, což je o něco slabší než jeho nejlepší úroveň v pondělí.
Japonské státní dluhopisy zůstaly v úterý pod tlakem, přičemž výnosy desetiletých JGB vzrostly o 1 bazický bod na nové maximum 0,71 %.
„Výsledkem Uedových komentářů byl intenzivní pohyb nahoru u japonských swapů a výnosů státních dluhopisů,“ uvedl Chris Weston, vedoucí výzkumu makléřské společnosti Pepperstone v Melbourne.
„To je určitě konstruktivní pro dlouhé pozice v jenu. Ale v této fázi se zdržuji přílišného vzrušení… kde jsou akce spíše střednědobou záležitostí – výsledek jarních mzdových jednání se dozvíme až v dubnu 2024.“
Investoři v Číně čerpali určitou útěchu ze zprávy, že největší soukromý developer v zemi Country Garden získal souhlas věřitelů s prodloužením splátek šesti pevninských dluhopisů o tři roky.
To zvedlo hongkongský index Hang Seng Mainland Properties Index až o 1,5 % a zvrátilo tak předchozí více než 2% pokles.
„Pravděpodobně se jedná o další případ, kdy se nakopává plechovka, ale zdá se, že to alespoň zpomalilo krvácení na indexu nemovitostí,“ uvedl Matt Simpson, hlavní analytik trhu ve společnosti City Index.
Nejširší index asijsko-pacifických akcií MSCI mimo Japonsko si připsal 0,12 %. Japonský Nikkei vzrostl o 0,61 %, přičemž trhy očekávají údaje o inflaci v USA a zasedání Evropské centrální banky, které se uskuteční tento týden, aby určily očekávání úrokových sazeb a náladu.
Trhy očekávají, že ve středu zveřejněné údaje o jádrové inflaci v USA v srpnu poklesnou na 4,3 %, ačkoli se předpokládá, že celková inflace vzroste na 3,6 %.
„Nižší než očekávaný údaj může zpomalit růst amerického dolaru, zatímco vyšší údaj by mohl potenciálně rozladit rizikové nálady, protože by posílil očekávání trhu ohledně dalšího zvyšování sazeb, a to by mohlo podpořit posílení dolaru,“ uvedl stratég OCBC Christopher Wong.
Trhy s úrokovými futures oceňují zhruba 45% šanci na další zvýšení sazeb v USA do konce roku.
Tento týden bude také otestován apetit investorů k riziku, když britský výrobce čipů Arm Holdings vstoupí na burzu v New Yorku s cílem získat téměř 5 miliard dolarů.
Přes noc pomohl americkým akciovým trhům k růstu slabší dolar a zvýšení ratingu společnosti Tesla od analytiků Morgan Stanley. Tesla vzrostla o 10 %. Index S&P 500 vzrostl o 0,7 %.
Na začátku asijského obchodování americké futures poklesly o 0,11 %.
Jinde na měnových trzích byl australský dolar zatížen dalším poklesem spotřebitelského sentimentu, který se od března 2022 nachází pod neutrální hranicí 100, což je nejdelší série od recese na počátku 90. let.
Australský dolar, který se v pondělí odrazil od zisků jenu, byl naposledy o 0,04 % výše na 0,6433 USD. Novozélandský dolar mezitím klesl o 0,3 % na 0,5918 USD.
Euro si vůči dolaru připsalo týdenní maximum, ačkoli pohyby byly nevýrazné, protože investoři před čtvrtečním zasedáním ECB omezovali dlouhé eurové pozice. Z cen vyplývá přibližně 56% pravděpodobnost, že tvůrci měnové politiky ponechají sazby na stejné úrovni.
„Panuje pocit, že ECB již cyklus ukončila,“ uvedli analytici Maybank v poznámce klientům.
„Nedávné tisky PMI naznačují, že výhled růstu by se mohl zhoršovat a vystavuje euro riziku dalšího poklesu. To je o to více umocněno přetrvávajícím očekáváním dalšího zvyšování úrokových sazeb ze strany Fedu.“
Benchmarkové desetileté výnosy státních dluhopisů byly stabilní na úrovni 4,2940 %.
Na komoditních trzích byly futures kontrakty na ropu Brent stabilní na úrovni 90,96 USD za barel. Zlato se drželo na 1922 dolarech za unci, zatímco bitcoin byl v nemilosti a v pondělí poprvé za tři měsíce klesl pod 25 000 dolarů.
