Asijské akcie v pátek směřovaly ke třetímu ztrátovému týdnu v řadě, přičemž je srážely obavy z churavějící čínské ekonomiky a obavy, že sazby v USA zůstanou na vyšší úrovni delší dobu poté, co série silných údajů způsobila prudký nárůst dlouhodobých výnosů státních dluhopisů.
Evropa pravděpodobně otevře také níže, přičemž futures na index EUROSTOXX 50 oslabily o 0,3 %. Futures na indexy S&P 500 a Nasdaq klesly o 0,1 %, resp. 0,2 %.
V Asii nejširší index asijsko-pacifických akcií MSCI mimo Japonsko klesl o 0,6 % a jen o fous překonal devítiměsíční minimum dosažené předchozího dne. Celková týdenní ztráta tak dosáhla 3,4 % a index klesal již třetí týden v řadě.
Japonský Nikkei rovněž ztratil 0,5 % a směřoval k týdennímu poklesu o 3,1 %.
Páteční údaje ukázaly, že japonská jádrová inflace v červenci zpomalila, což je výsledek, který pravděpodobně podpoří sázky trhu, že Bank of Japan v dohledné době nespěchá s ukončením uvolňování měnové politiky.
Čínské blue-chips klesly o 0,5 % a hongkongský index Hang Seng se propadl o dalších 1,3 % a směřuje k ohromujícímu týdennímu poklesu o 5,2 %, což jsou největší týdenní ztráty za poslední dva měsíce.
Technologické akcie se propadly o 2,2 %, pravděpodobně pod tíhou zpráv, že baterie do elektrických vozidel a další automobilové součástky jsou pod drobnohledem v rámci snahy Washingtonu vymýtit vazby USA na nucené práce v čínských dodavatelských řetězcích.
Akcie čínských developerů kótovaných v Hongkongu klesly o 1,2 % poté, co společnost China Evergrande požádala u amerického konkurzního soudu o ochranu před věřiteli.
Zdá se, že krize likvidity se šíří i do rozsáhlého čínského stínového bankovního sektoru, když společnost Zhongzhi, významný čínský správce aktiv, oznámila investorům, že potřebuje restrukturalizovat svůj dluh.
„Na začátku roku se čínská ekonomika hnala kupředu. Od té doby se však situace postupně zhoršuje a nyní vypadá dosti bezútěšně,“ uvedl Jonas Goltermann, zástupce hlavního ekonoma pro trhy ve společnosti Capital Economics.
„I když je těžké vidět katalyzátor trvalého obratu na čínském akciovém trhu, mnoho špatných zpráv je v něm již diskontováno … Naším hlavním scénářem zůstává, že spíše dosáhnou malých až žádných zisků, než aby se zhroutily.“
Goltermann uvedl, že ocenění akcií je stále nízké a tvůrci politik mají nástroje, jak zabránit finanční krizi.
Onshore jüan se vzdálil od devítiměsíčního minima poté, co centrální banka nastavila denní fixing mnohem výše, než se očekávalo, aby měnu podpořila, přičemž obchodníci jsou napjatí, zda Peking nebo státní banky nebudou více přímo intervenovat.
VÝPRODEJ DLUHOPISŮ
Poté, co byly státní dluhopisy v posledních pěti týdnech silně vyprodávány, našly v pátek dluhopisy s delší splatností potřebnou podporu, když poptávku přilákaly výnosy blízko desetiletých maxim.
Desetileté výnosy se snížily o 7 bazických bodů na 4,2388 % poté, co jen tento měsíc vzrostly o zhruba 30 bazických bodů na 10měsíční maximum 4,3280 %, což tlačilo na ocenění akcií a zatížilo Wall Street.
Silná série ekonomických údajů z USA, včetně čtvrtečního poklesu týdenních žádostí o podporu v nezaměstnanosti, naznačila, že největší světová ekonomika nezpomaluje tak, jak by si přála, a to v důsledku vysokých výpůjčních nákladů, což přimělo obchodníky omezit sázky na snížení sazeb v příštím roce.
„Trh snížil rozsah budoucích snížení, protože ekonomika prostě neleží,“ řekl Padhraic Garvey, regionální vedoucí výzkumu pro Ameriku ve společnosti ING. „Důvěra sice klesla, ale americká ekonomika nadále utrácí a vyrábí prakticky normálně.“
Předpovědní model GDPNow Federálního rezervního systému v Atlantě totiž naznačil, že americká ekonomika ve třetím čtvrtletí pravděpodobně poroste tempem 5,8 % ročně, což je více než předchozí předpověď 5 %.
Na měnových trzích se americký dolar zotavil z dřívějšího propadu a stál vysoko poblíž dvouměsíčního maxima na úrovni 103,36 vůči svým hlavním protějškům. Za celý týden vzrostl o 0,5 %.
Japonský jen znovu zaujal pozici a vzrostl o 0,3 % na 145,40 za dolar, poté co byl tento týden sražen na devítiměsíční minimum 146,56 za dolar v důsledku zvýšení výnosových diferenciálů mezi USA a Japonskem.
Stále se však blíží úrovním, které koncem loňského roku vyvolaly intervenci japonských úřadů.
Jinde byly ceny ropy nepatrně nižší. Futures na ropu Brent klesly o 0,2 % na 83,94 dolaru za barel a futures na americkou ropu West Texas Intermediate zůstaly beze změny na 80,36 dolaru.
Cena zlata byla o 0,1 % vyšší na úrovni 1 891,5 USD za unci.
