Asijské akcie v pátek rostly již pátý den v řadě a byly na cestě k nejlepšímu týdnu v tomto roce, protože ochlazení inflace v USA podnítilo spekulace, že by Federální rezervní systém mohl po tomto měsíci pozastavit zvyšování úrokových sazeb.
Dolar se vůči hlavním protějškům propadl na nové patnáctiměsíční minimum a výnosy amerických státních dluhopisů se po nejprudším týdenním poklesu za poslední čtyři měsíce pohybovaly poblíž několikatýdenních minim.
Zlato bylo připraveno na nejlepší týden za poslední tři měsíce, protože dolar se potácel, zatímco ropa vzrostla na nejvyšší hodnotu za téměř tři měsíce.
Zatímco obchodníci na peněžním trhu stále považují zvýšení úrokové sazby Fedu o čtvrt procentního bodu 26. července za téměř jistou věc, pravděpodobnost dalšího zvýšení v tomto roce snížili na pouhou 1:5.
Čtvrteční údaje ukázaly nejmenší nárůst cen na amerických výrobních linkách za téměř tři roky, což posílilo mírnější inflační výhled po zprávě z předchozího dne, která ukázala nejpomalejší tempo růstu spotřebitelských cen za více než dva roky.
„Znamená to, že máme Fed v podstatě na konci nejagresivnějšího cyklu zpřísňování za posledních čtyřicet let, takže to opravňuje k rychlému přecenění, které jsme viděli u mnoha těchto tříd aktiv,“ řekl Tony Sycamore, tržní analytik společnosti IG v Sydney.
„Akciový trh se absolutně rozjel a dolar je pod silným tlakem.“
Nejširší index asijsko-pacifických akcií MSCI mimo Japonsko v pátek vzrostl o 0,86 % a přiblížil se tak týdennímu nárůstu o 5,6 %, což je nejvíce za posledních osm měsíců.
Jihokorejský index Kospi a tchajwanský benchmark vyskočily každý o zhruba 1,2 %, zatímco australské akcie si připsaly 0,85 %.
Hongkongský Hang Seng přidal 0,25 % a čínské blue chips vzrostly o 0,17 %.
Japonský Nikkei naposledy vzrostl o 0,19 % během seance jako na horské dráze, kdy se index snaží najít své místo po ústupu z 33letého maxima dosaženého na začátku tohoto měsíce.
Futures na americké akciové indexy E-mini rovněž ukazovaly na mírně nižší restart indexu S&P 500 poté, co index přes noc vzrostl o 0,85 %.
Futures na britský FTSE poklesly o 0,24 % a futures na německý DAX se snížily o 0,12 %.
Mezitím index amerického dolaru – který měří měnu vůči šesti hlavním srovnatelným měnám – klesl až o 0,17 % a poprvé od dubna loňského roku se dotkl hodnoty 99,574.
„Dolarový index se pravděpodobně může v nadcházejících týdnech bez větších problémů obchodovat směrem dolů k 98,“ uvedl Sycamore ze společnosti IG. „Nebránil bych se tomuto trendu.“
Dvouleté výnosy amerických státních dluhopisů, které bývají nejcitlivější na výhled politiky Fedu, se pohybovaly na úrovni 4,65 % po poklesu o 28 bazických bodů v tomto týdnu, který prodloužil jejich pokles z 16letého maxima nad 5 % z minulého týdne.
Desetileté výnosy se pohybovaly kolem 3,78 % po poklesu o 27 bazických bodů od minulého pátku, kdy dosáhly osmiměsíčního maxima na úrovni 4,094 %.
Japonský dluhopisový trh se však vyprodával a desetiletý výnos vzrostl až na 0,485 %, čímž se od 10. března nejvíce přiblížil 0,5% politickému stropu Bank of Japan.
Spekulace, že by BOJ mohla tento měsíc rozšířit pásmo desetiletých výnosů, rostou od chvíle, kdy zpráva z trhu práce před týdnem ukázala solidní růst mezd.
„Trh předestřel svá očekávání ohledně revize politiky BoJ,“ napsal ve své výzkumné zprávě Šindži Ebihara, analytik společnosti Barclays v Tokiu.
„Takové náhlé přehodnocení se však ve světle současné komunikace BOJ a domácích fundamentů jeví jako přehnané,“ uvedl. „Domníváme se, že riziko nakonec zůstává vychýlené směrem k nižším výnosům.“
V Austrálii mělo jmenování viceguvernérky Michele Bullockové vládou do čela Reserve Bank of Australia od poloviny září na trhy jen malý vliv.
Australský dolar zůstal beze změny na úrovni 0,6892 USD, což následovalo po několika seancích, kdy si vůči svému americkému protějšku připsal 1,5 % a dostal se tak nejvýše za poslední měsíc.
V komoditním sektoru se zlato vyhouplo na nové měsíční maximum na úrovni 1963,59 USD, k čemuž přispělo oslabení dolaru. Tento týden si připsalo přibližně 1,9 %.
Futures kontrakty na ropu Brent přidaly 5 centů neboli 0,1 % na 81,41 USD za barel. Futures na americkou ropu West Texas Intermediate vzrostly o 9 centů, tj. 0,1 %, na 76,98 USD.
Oba benchmarky jsou na cestě k tomu, aby se čtvrtou seanci v řadě usadily výše.
