Asijské akcie se v pátek propadly k nejhoršímu týdnu v tomto roce, ropa klesla a americký dolar vzrostl, protože řada jestřábích překvapení centrálních bank znervóznila investory ohledně ekonomických nákladů na zkrocení inflace.
Nejširší index asijsko-pacifických akcií MSCI mimo Japonsko ztratil 1,3 % a za celý týden klesl o 4,2 %, což je nejhorší hodnota za posledních devět měsíců. Čína byla kvůli svátku zavřená, ale hongkongské akcie se vrátily z přestávky s 2% poklesem.
Japonský Nikkei klesl o 1,5 % a byl připraven přerušit desetitýdenní vítěznou sérii s týdenním poklesem o 2,7 %. Futures na index S&P 500 odmazaly noční zisky a klesly o 0,5 %.
Evropské futures klesly o 0,6 %.
„Situace, kterou jsme viděli v posledních několika týdnech na celém světě, je taková, že Fed bude více zvyšovat sazby a bude trvat déle, než se tento problém s lepkavou inflací vyléčí,“ řekl Damian Rooney, dealer burzovního makléře Argonaut v Perthu.
Podle něj bylo větší než očekávané zvýšení sazeb Bank of England o 50 bazických bodů „kapkou, která zlomila velbloudí hřbet„.
Trhy vidí, že britské sazby dosáhnou do konce roku 6 %, ale tento výhled inspiroval pouze nejkratší skok libry šterlinků, než klesla spolu s výnosy zlaťáků kvůli obavám, že zpřísnění přinese ekonomickou bolest.
Vzhledem k nedostatku stimulů pro skomírající oživení v Číně, nedávnému nečekanému zvýšení sazeb v Austrálii a Kanadě a prognóze Federálního rezervního systému o dalších dvou zvýšeních sazeb jsou obavy z růstu globální.
Růstové proxy, jako je ropa a australský dolar, v pátek poklesly každý o přibližně 1 %. Ropa Brent se naposledy pohybovala na úrovni 73,41 USD za barel, zatímco australský dolar vypadá nejistě na úrovni 0,6698 USD. Sterling klesl o 0,3 % na 1,2709 USD.
Index amerického dolaru v pátek vzrostl o 0,3 % na 102,65 a poprvé za měsíc vyhlíží týdenní zisk.
„Pointa je v tom, že centrální banky po celém světě jsou nyní více jestřábí než před několika měsíci,“ řekl stratég Nomura Naka Matsuzawa v Tokiu.
„Trh začíná počítat s větším počtem zvýšení a pozdějším načasováním snížení sazeb. To je hnací síla.“
„SENTIMENT JE SLABÝ“
Nálada na trzích zůstává křehká vzhledem k údajům o britských maloobchodních tržbách a indexu nákupních manažerů, které budou celosvětově zveřejněny později během obchodního dne a kde by i pozitivní překvapení mohla znamenat špatný výhled pro úrokové sazby.
Jádrová inflace v Japonsku, která dosáhla nejrychlejšího tempa za více než čtyřicet let, jak ukázaly páteční údaje, zřejmě jen podtrhla velikost a rozsah problémů centrálních bankéřů.
Podle Wonga Kok Hoonga, vedoucího oddělení prodeje akcií v singapurské Maybank, údaje poskytly určitou úlevu jenu, který se vzepřel síle dolaru a udržel se na stabilní úrovni 143,17 za zelenou bankovku, ale všude jinde přispěly k nervozitě.
Při zavřených pevninských trzích se čínský offshore jüan propadl na nové sedmiměsíční minimum 7,2286 za dolar, protože trhy začaly pochybovat o slibech ekonomických stimulů i poté, co Čína tento týden snížila základní úrokové sazby.
„Domnívám se, že dynamika trhu se příští pondělí zlepší s návratem peněz z jihu a pokračujícími spekulacemi na další stimulační politiku v červenci,“ řekl Steven Leung, výkonný ředitel institucionálního prodeje v UOB Kay Hian v Hongkongu.
V oblasti dluhopisů se prodávaly americké státní dluhopisy, když předseda Fedu Jerome Powell zopakoval, že další zvyšování sazeb je pravděpodobné, a v Asii byly stabilní. Dvouleté výnosy státních dluhopisů se držely na úrovni 4,79 % a desetileté na 3,78 %.
Z ocenění úrokových futures vyplývá přibližně 75% šance, že Fed příští měsíc zvýší sazby.
Vyhlídka na vyšší sazby zatížila zlato, které nevyplácí žádné výnosy, a to se propadlo na tříměsíční minima na 1 910 USD za unci.
Futures kontrakty na pšenici si oddechly poté, co během dvou týdnů vzrostly o 20 %, když se obchodníci připravovali na to, že Rusko vypoví dohodu zaručující bezpečnou přepravu obilí přes Černé moře.
