Trhy se ve čtvrtek ocitly v nejistotě ohledně dluhového stropu v USA, zatímco Evropa se z velké části zbavila zpráv, že její největší ekonomika, Německo, se propadla do recese a že všechny spory ve Spojených státech by ji mohly stát rating AAA.
Vzhledem k tomu, že akciové trhy se nyní soustředí na boj ve Washingtonu, následovaly poklesy v Asii a brzké propady v Londýně, Paříži a Frankfurtu, kde se opět projevily některé domácí emise.
Aktualizované údaje o německém HDP ukázaly, že tato velmoc eurozóny se v prvních měsících roku propadla do recese, přestože původní údaje naznačovaly opak, zatímco britské dluhopisové trhy se stále vzpamatovávaly ze středečního inflačního šoku.
Nejširší index světových akcií MSCI klesl o relativně skromných 0,2 %, ale po dvou dnech výprodejů to stačilo k udržení tlumené nálady a k pozvednutí bezpečného dolaru k dvouměsíčnímu maximu.
Krátkodobé výpůjční náklady Washingtonu vyskočily dále nad 7 % poté, co agentura Fitch ve středu pozdě večer zařadila rating USA do režimu sledování jeho snížení, zatímco pokles čínského jüanu poblíž šestiměsíčního minima poukazoval na to, že jeho ekonomika opět chřadne.
„Bohužel na trhy nyní dopadá celá řada rizik,“ řekl ředitel makrovýzkumu společnosti Invesco Ben Jones.
Očekává, že otázka dluhového stropu bude vyřešena dříve, než dojde k platební neschopnosti. „I když jakmile se přes to dostaneme, nebudou to zelené otevřené louky a mléko se sušenkami,“ dodal a poukázal na nevyřešený krátkodobý americký dluh ve výši 800 miliard dolarů, který bude třeba vydat ve zbytku roku.
Futures na index S&P 500 na Wall Street alespoň směřovaly vzhůru v návaznosti na vydařenou prognózu zisku nejcennější čipové společnosti na světě Nvidia, jejíž akcie v předobchodní fázi vzrostly o 24 %.
Asie byla přes noc rozdělená, Japonsko se pohybovalo výše, ale Hongkong se propadl o téměř 2 % na nejslabší úroveň v tomto roce kvůli obnoveným geopolitickým obavám kolem čínských technologických gigantů, jako jsou Tencent, Alibaba , AIA a Meituan, které jsou zde kótovány.
Zpět ve Washingtonu vyjednavači prezidenta Joe Bidena a předního kongresového republikána Kevina McCarthyho vedli podle obou stran produktivní jednání o dluhovém stropu. Protože však žádné řešení nebylo na dohled, obchodníci se nadále obávali možného selhání na začátku června.
„Začíná se objevovat pocit, že tentokrát je to možná trochu jinak,“ řekl Rob Carnell, regionální vedoucí výzkumu ING pro oblast Asie a Tichomoří.
Snížení ratingu by mohlo ovlivnit ocenění dluhových cenných papírů ministerstva financí v hodnotě bilionů dolarů. Krok agentury Fitch oživil vzpomínky na rok 2011, kdy agentura S&P snížila rating USA a spustila kaskádu dalších snížení ratingu i výprodej na akciových trzích.
„Doufám, že si Fitch uvědomuje důsledky tohoto postupu a že to dělá téměř jen proto, aby se pokusila vyvinout trochu tlaku,“ řekl Carnell z ING. „Nemusí to nutně znamenat, že sníží rating, ale je to jako říct: ‚Raději si dávejte pozor, jinak to přijde‘.“
Co se týče úrokových sazeb, zápis z jednání Federálního rezervního systému ukázal, že jeho tvůrci se „obecně shodli“ na tom, že potřeba dalšího zvyšování úrokových sazeb „se stala méně jistou“, a to na svém zasedání 2. a 3. května, kdy zvýšili sazby o další čtvrtprocentní bod na 5,00-5,25 %.
Na měnovém trhu dolarový index, který měří americkou měnu vůči šesti srovnatelným měnám, vzrostl o 0,2 % na čerstvé dvouměsíční maximum 104,16, zatímco euro si po německých údajích vedlo stejně v opačném směru.
Ropa Brent ztratila dolar a nacházela se na 77,5 dolaru za barel, zatímco referenční evropské ceny plynu klesly na téměř dvouleté minimum a o více než 90 % se snížily oproti rekordním skokům způsobeným ruskou invazí – neboli speciální vojenskou operací – na Ukrajině.
