Dolar oslabil a futures na americké akciové indexy klesly, což hrozilo ukončením nejdelší vítězné série indexu S&P 500 za posledních dvacet let, protože nad trhy visela nejistota ohledně obchodní politiky USA. Ropa se po posledním zvýšení nabídky ze strany OPEC+ propadla.
Ukazatel zelené bankovky klesal již druhý den a kontrakty na index S&P 500 ustoupily o 0,7 % poté, co prezident Donald Trump uvedl, že tento týden nemá v plánu jednat se svým čínským protějškem, ačkoli signalizoval, že obchodní dohody s dalšími blíže nespecifikovanými partnery by mohly přijít již tento týden. Evropské akcie byly při tlumeném obchodování stabilní, přičemž britské trhy byly kvůli svátku zavřené.
Široké oslabení dolaru poslalo asijské měny nahoru, přičemž tchajwanský dolar vzrostl až o 5 %, což byl největší mezidenní nárůst za více než tři desetiletí. Ropa Brent se propadla o více než 3 % poté, co se organizace OPEC+ dohodla na dalším zvýšení těžby. Zlato si polepšilo. S pokladničními poukázkami se neobchodovalo.
Finanční trhy se v posledních dvou týdnech ustálily, když Trump snížil svá cla v souvislosti se známkami pokroku v obchodních jednáních, přičemž index S&P 500 rostl dva týdny v řadě. Podle stratégů Morgan Stanley v čele s Michaelem Wilsonem by však obchodní dohoda s Čínou byla předpokladem pro to, aby si americký benchmark udržel zisky.
„Nedávné cyklické zisky akcií nic nemění na strukturálním tématu ‚prodávat Ameriku‘,“ uvedl Charu Chanana, hlavní investiční stratég společnosti Saxo Markets v Singapuru. „Optimismus ohledně obchodních dohod ustupuje realitě složitých a pomalu probíhajících jednání.“
S blížícím se koncem výsledkové sezóny za první čtvrtletí se pozornost přesouvá na středeční politické rozhodnutí Federálního rezervního systému. Očekává se, že centrální banka ponechá úrokové sazby na stejné úrovni navzdory tlaku ze strany Trumpa a obavám ze zpomalení ekonomiky způsobeného cly.
„Bude trvat několik měsíců, než se nashromáždí dostatek tvrdých dat, která by mohla být důvodem pro snížení sazeb,“ napsali v neděli ve své poznámce ekonomové Goldman Sachs Group Inc. včetně Jana Hatziuse a Davida Mericla. Ti předpovídají tři po sobě jdoucí snížení sazeb o 25 bazických bodů v červenci, září a říjnu.
Posilování měn v Asii nutí obchodníky sledovat další známky intervencí centrálních bank, které by měly ochránit jejich měny před dalším rychlým posilováním. Spekulanti jsou vůči dolaru nejvíce medvědí od září.
„Rozhodně dochází k oslabování dynamiky obchodu s americkou výjimečností,“ uvedl Rajat Agarwal, asijský stratég společnosti Societe Generale v indickém Bengalúru. „Příklon k americkému dolaru zůstává na straně poklesu, což je pozitivní pro akcie a měny EM.“
Mezitím významné zvýšení produkce OPEC+ zvýšilo nabídku v době, kdy je poptávka ohrožena tlakem obchodní války. Aliance – v čele se Saúdskou Arábií a Ruskem – ruší dlouhodobé omezování produkce, které mělo podpořit ceny, ale které ji stálo podíl na trhu ve prospěch konkurenčních těžařů.
„Riziko se rychle vychýlilo směrem dolů,“ napsal Brian Leisen, komoditní stratég společnosti RBC Capital Markets, ve zprávě klientům.
Co se týče podnikových zpráv, společnost Shell Plc spolupracuje s poradci na vyhodnocení potenciální akvizice společnosti BP Plc, ačkoli podle osob obeznámených s touto záležitostí vyčkává na další pokles akcií a cen ropy, než se rozhodne, zda nabídku předloží. Společnost Shell může také počkat, až ji BP osloví nebo až jiný nápadník učiní první krok, a její současná práce jí může pomoci připravit se na takový scénář, uvedli.
Warren Buffett, který vybudoval z Berkshire Hathaway Inc. firmu v hodnotě více než 1,16 bilionu dolarů a ze sebe miliardářskou celebritu proslulou svým investičním talentem, na konci roku po šesti desetiletích v čele konglomerátu odstoupí.
Některé hlavní pohyby na trzích:
Akcie
- Index Stoxx Europe 600 se v 8:22 londýnského času příliš nezměnil.
- Futures na index S&P 500 klesly o 0,7 %.
- Futures na Nasdaq 100 klesly o 0,7 %.
- Futures na index Dow Jones Industrial Average klesly o 0,6 %.
- Index MSCI Asia Pacific vzrostl o 0,5 %.
- Index MSCI Emerging Markets vzrostl o 0,9 %.
Měny
- Bloomberg Dollar Spot Index klesl o 0,2 %.
- Euro vzrostlo o 0,3 % na 1,1328 USD
- Japonský jen vzrostl o 0,5 % na 144,26 za dolar
- Zámořský jüan vzrostl o 0,1 % na 7,2038 za dolar.
- Britská libra vzrostla o 0,1 % na 1,3289 USD
Kryptoměny
- Bitcoin klesl o 1,2 % na 94 613,71 dolaru
- Ether klesl o 0,7 % na 1 822,73 USD
Dluhopisy
- Německý desetiletý výnos klesl o jeden bazický bod na 2,52 %.
- Britský desetiletý výnos se zvýšil o tři bazické body na 4,51 %.
Komodity
- Cena ropy Brent klesla o 2,3 % na 59,90 USD za barel.
- Spotové zlato vzrostlo o 0,7 % na 3 262,88 USD za unci.
