Asijské akcie v úterý klesly kvůli obavám z omezení investic USA vůči Číně, zatímco růst eura se vytratil, protože investoři čekají, až Německo vyřeší sestavení své nové vlády bez větších překvapení.
Zlato dosáhlo rekordního maxima kvůli obavám z cel. Investoři jsou rovněž opatrní před výsledky miláčka umělé inteligence Nvidia, kde opce ukazují na pohyb ceny akcií o zhruba 8 % oběma směry, pokud by překvapily.
Nejširší index asijsko-pacifických akcií MSCI mimo Japonsko klesl o 1,3 %. Japonský Nikkei se vrátil ze státního svátku s poklesem o 0,9 %, ale akcie jeho pěti hlavních obchodních domů vzrostly díky zájmu miliardáře Warrena Buffetta.
Bank of Korea v úterý podle očekávání snížila své úrokové sazby o čtvrt procentního bodu, což pomohlo jihokorejským akciím snížit některé ztráty.
Hongkongský index Hang Seng se propadl o 2,3 % a rozšířil tak pokles z pondělí poté, co americký prezident Donald Trump podepsal příkaz k omezení čínských investic ve strategických oblastech, jako jsou čipy, umělá inteligence a letecký průmysl. Čínské blue chips klesly o 0,9 %.
Technologický gigant Alibaba, který hongkongský index vynesl na tříletá maxima, se propadl o 7,8 % poté, co se jeho akcie kótované v USA přes noc propadly o 10 %, což byl největší denní pokles za více než dva roky.
„Klíčovým aspektem pak bude, jak se obchodníci v Číně/Asii zachovají po počátečním oslabení při otevření hotovostních akcií a zda se další prodejci zapojí s pocitem, že hybný pohyb je pevně u konce,“ uvedl Chris Weston, vedoucí výzkumu ve společnosti Pepperstone. „Pokud jde o riziko událostí, není k dispozici mnoho údajů, které by mohly potrápit ty, kteří obchodují v rámci dne přes Asii, a pohyby napříč aktivy budou řízeny portfoliovými toky v reakci na Trumpovu směrnici a na to, jak se bude dařit čínské umělé inteligenci.“
Na sentiment působí také Trumpův náznak, že navrhované odvody na Mexiko a Kanadu by měly začít platit i příští týden, ačkoli investoři doufali, že jednání tuto hrozbu zažehnají.
Přes noc na Wall Street se technologické akcie propadly. Společnost Apple se proti tomuto trendu postavila oznámením, že v příštích čtyřech letech vynaloží 500 miliard dolarů na investice v USA a vytvoří v celé zemi přibližně 20 000 pracovních míst ve výzkumu a vývoji.
Široký pokles akcií zvýšil sázky na středeční výsledky společnosti Nvidia, kdy budou investoři hledat další rychlý růst tržeb a ptát se, zda jsou vysoké výdaje na technologie opodstatněné poté, co odvětvím otřásl čínský levný DeepSeek.
Futures na Nasdaq a S&P 500 se v Asii nezměnily.
Řada slabých amerických údajů z posledních dnů – včetně maloobchodních tržeb, spotřebitelské důvěry a průzkumů v sektoru výroby a služeb – narušila důvěru trhu ve výjimečnost americké ekonomiky, což ubralo lesk americkému dolaru.
V kombinaci s přicházejícími Trumpovými cly a nejistotou spojenou s přívalem propouštění ve federální vládě investoři vidí, že Federální rezervní systém je na cestě snížit v tomto roce sazby celkem o 50 bazických bodů, přičemž ještě minulý týden to bylo 40 bazických bodů.
Dluhopisy posílily, přičemž výnosy referenčních státních dluhopisů dosáhly v Asii nového dvouměsíčního minima 4,377 %. Dvouleté výnosy se rovněž dotkly úrovně 4,156 %, nejnižší od začátku prosince, k čemuž přispěla silná poptávka z jednodenní aukce.
Na měnových trzích se růst eura vytratil a měna se vrátila tam, kde týden začala. Naposledy se pohybovalo na úrovni 1,0461 USD, když dosáhlo měsíčního maxima 1,0528 USD poté, co německé volby nepřinesly žádné nepříjemné překvapení.
Americký dolar se odrazil od svého 2,5měsíčního minima vůči svým hlavním protějškům a naposledy byl na úrovni 106,75.
Friedrich Merz se měl stát příštím německým kancléřem poté, co jeho opoziční konzervativci zvítězili v celostátních volbách. Merz by měl být schopen vytvořit koalici, která by vládla s vládnoucí středolevicovou sociální demokracií, přestože tato strana skončila až třetí za krajně pravicovou Alternativou pro Německo.
Ceny ropy byly v úterý mírně vyšší. Cena ropy Brent vzrostla o 0,2 % na 74,93 USD za barel, zatímco americká ropa si připsala 0,3 % na 70,92 USD za barel.
Cena zlata klesla o 0,2 % na 2 945 USD za unci, když v pondělí dosáhla rekordní hodnoty 2 956,15 USD, přičemž hladina 3 000 USD byla lákavě blízko.
