Evropské futures zůstaly stabilní, přičemž americký dolar si udržel své zisky, protože obchodníci očekávají údaje o inflaci v USA, které mají být zveřejněny tento týden a které jsou klíčové pro stanovení rozsahu nadcházejícího snížení úrokových sazeb Federálního rezervního systému.
Asijské akcie mezitím vykazovaly malé výkyvy, přičemž akcie v pevninské Číně a Jižní Koreji zaznamenaly pokles. Tokio a Sydney však zaznamenaly mírné zisky v návaznosti na pozitivní seanci amerických akcií, k níž vedlo obnovené nakupování poklesů. Americké futures zaznamenaly menší pokles. Výnosy referenčních státních dluhopisů se také snížily, zatímco dolar postupně rozšiřoval zisky již třetí seanci.
Tyto výkyvy naznačují žonglování investorů s možností recese v USA a optimismem ohledně měkkého přistání. K nejisté situaci přispívají i politické události, jako je nadcházející debata mezi bývalým prezidentem Donaldem Trumpem a viceprezidentkou Kamalou Harrisovou.
Charu Chanana, vedoucí oddělení měnové strategie v Saxo Markets v Singapuru, upozorňuje: “Trhy se ptají, zda Fed může příští týden ještě přistoupit ke skokovému snížení sazeb. To pomáhá americkému dolaru vydobýt zpět některé zisky. Pozornost se také přesouvá od naší ekonomické trajektorie k americkým volbám, což americkému dolaru dále pomáhá.”
Globální akcie zaznamenaly nepřetržitý výprodej již osmý týden v řadě v čele se Severní Amerikou. Tento trend trvá již od května, kdy fondy provedly výrazné uvolnění svých pozic, aby si opatřily více okamžité hotovosti a připravily se na nadcházející americké prezidentské volby.
Konstantinos Venetis ze společnosti TS Lombard zastává názor: “Zpomalení nemusí nutně znamenat recesi, ani korekce akciových trhů nemusí nutně znamenat medvědí trhy. Rostoucí makro a politická nejistota však v nejbližší době stále více klade důkazní břemeno na býky.”
Zpráva, která má být zveřejněna ve středu, by měla odhalit, že index spotřebitelských cen v srpnu 2023 oproti předchozímu roku vzrostl o 2,6 %. To se hodnotí jako nejmenší nárůst od roku 2021 a dále to zdůvodňuje uzamčení 25 bazických bodů jako pravděpodobný postup.
Index CSI 300, čínský akciový benchmark, se blíží nejnižšímu závěru od ledna 2019. Prohlubující se obavy z ekonomické slabosti země zvyšují tlak na tvůrce politiky, aby přijali další podpůrná opatření.
V kontextu těchto trendů však akcie společnosti Alibaba v Hongkongu vzrostly o 5,2 % poté, co se připojily k programu Stock Connect, který pevninským investorům umožňuje snadnější přístup k investicím do společnosti.
Současně index agentury Bloomberg sledující čínské nemovitostní akcie zaznamenal značný pokles, největší od května, a to v důsledku vyřazení některých společností z programu. Tento propad se dotkl i některých dluhopisů prodávaných čínskými developery, včetně společnosti China Vanke Co, protože investoři interpretovali pomalé údaje o prodeji domů.
Čína vykázala srpnový meziroční nárůst vývozu o 8,7 %, což překonalo odhady 6,6 %. Země také v srpnu vykazovala solidní dovozy komodit v rámci příprav na nadcházející období nejvyšší spotřeby. Navzdory silnému vývozu a inauguračnímu dovozu činila celková expanze pouze 0,5 % a vytvořila za měsíc přebytek obchodní bilance ve výši 91 miliard USD.
V úterý se pozornost zaměří na železnou rudu poté, co se v předchozí seanci poprvé od roku 2022 propadla pod 90 dolarů za tunu, než v závěru obchodování posílila o 1,1 %.
Průmyslové komodity se potýkají s neustálým tlakem pramenícím z vlažné čínské poptávky a stupňujících se obav o globální ekonomiku.
Index S&P 500 zaznamenal 1,2% nárůst oproti svému NEJLEPŠÍMU začátku měsíce. V čele zisků megakapitálů stály společnosti Nvidia Corp. a Tesla Inc.
Ropa byla po jednodenním růstu svědkem mírného poklesu, k němuž vedl návrat rizikového tónu na širší trhy. Zlato po nevýrazném růstu ustoupilo, protože obchodníci očekávají údaje o inflaci v USA. Bitcoin klesl pod 57 000 USD. Hliník však pokračoval v oživení díky poklesu čínských zásob a nečekanému nárůstu celkového vývozu.
